Кредитный рейтинг АО КБ «Солидарность» (далее — Банк «Солидарность», Банк) определяется умеренно низкой оценкой бизнес-профиля, удовлетворительной достаточностью капитала, критической оценкой риск-профиля, а также адекватной позицией по фондированию и ликвидности.
Банк «Солидарность» — небольшая кредитная организация, зарегистрированная в Самаре. К приоритетным направлениям деятельности Банка относится кредитование корпоративных клиентов за счет привлечения средств физических лиц. По состоянию на 01.01.2019 Банк занимал 71-е место по величине собственного капитала среди российских банков.
Ключевые факторы рейтинговой оценки
Умеренно низкая оценка бизнес-профиля (bb-) отражает относительно невысокую долю Банка на российском рынке финансовых услуг (122-е место по размеру активов), однако на региональном уровне Банк обладает адекватными рыночными позициями.
Диверсификация бизнеса оценивается как относительно высокая. По расчетам АКРА, индекс Херфиндаля — Хиршмана на 01.01.2019 составил 0,18. При этом АКРА отмечает, что около 21% выручки сформировано за счет операций с ценными бумагами и переоценки иностранной валюты.
Организационная структура Банка соответствует масштабам и особенностям его бизнеса.
Деятельность Банка «Солидарность» нацелена на выполнение плана финансового оздоровления (ПФО), который предполагает развитие Банка как кредитной организации, обслуживающей денежные потоки и товарооборот между Россией, Китаем и Вьетнамом.
Достаточность капитала оценивается как удовлетворительная, учитывая тот факт, что Банк функционирует в рамках ПФО (необходимо соблюдать только контрольные показатели по нормативам достаточности, а также по ряду других нормативов). По состоянию на 01.01.2019 Банк с запасом поддерживал нормативы достаточности (Н1.1. и Н1.2 — 28,3%, Н1.0 — 40,9%), что позволяло Банку с запасом выполнять требования ПФО, а также выдержать существенный рост стоимости кредитного риска (более 500 б. п.).
Давление на позицию по капиталу оказывает низкая операционная эффективность Банка: средняя чистая процентная маржа (NIM) за 2016-2018 годы составила 2,2%, а отношение операционных расходов к операционным доходам (CTI) — 148,1%.
Также АКРА отмечает низкую возможность Банка по генерации нового капитала вследствие низкой операционной эффективности (по расчетам Агентства, коэффициент усредненной генерации капитала (КУГК) по РСБУ в период с 2016–го по 2018 год отрицательный).
Критическая оценка риск-профиля Банка определяется сочетанием высокого уровня проблемной задолженности (61% общей ссудной задолженности, из них 51% — NPL90+, которая возникла в результате деятельности предыдущих собственников Банка и учтена при разработке ПФО) и относительно высокой концентрацией его кредитного портфеля на 10 крупнейших группах заемщиков (свыше 55% кредитного портфеля).
Дополнительное негативное влияние на риск-профиль Банка оказывает наличие на балансе существенного объема межбанковских требований к ОАО АКБ «Пробизнесбанк» (около 51% от основного капитала Банка), являвшегося прежним собственником и санатором Банка, и существенный объем вложений в непрофильные активы в форме ЗПИФ (2,75 млрд руб.). Наличие данных активов на балансе Банка учтено в текущем ПФО.
Дополнительно АКРА обращает внимание на относительно высокий уровень рыночного риска (свыше 100% от основного капитала), который также ограничивает оценку риск-профиля Банка.
Адекватная позиция по ликвидности. На 01.01.2019 Банк мог выдержать значительный отток клиентских средств как в рамках базового (до 1,06 млрд руб.), так и стрессового (дефицит на уровне 9% совокупных обязательств) сценариев АКРА. Дисбалансов на более длительных сроках не отмечается (по состоянию на 01.01.2019 показатель дефицита долгосрочной ликвидности, ПДДЛ, превысил 100%).
Диверсификация источников фондирования оценивается как умеренная. Основой фондирования Банка «Солидарность» являются средства физических лиц (90,3% обязательств без учета субординированных займов на 01.01.2019), в связи с чем существенной концентрации ресурсной базы на отдельных клиентах (группах) не отмечается (на 10 крупнейших клиентов (групп) приходится лишь 5,9% обязательств).
Ключевые допущения
- сохранение текущих параметров деятельности Банка в рамках ПФО;
- поддержание достаточности основного капитала (Н1.2) выше 12% на горизонте 12–18 месяцев.
Факторы возможного изменения прогноза или рейтинга
«Стабильный» прогноз предполагает с наиболее высокой долей вероятности неизменность рейтинга на горизонте 12–18 месяцев.
К позитивному рейтинговому действию могут привести:
- значительное снижение уровня проблемной задолженности;
- уменьшение концентрации кредитного портфеля Банка на 10 крупнейших группах заемщиков;
- снижение объема непрофильных активов на балансе Банка.
К негативному рейтинговому действию могут привести:
- падение показателя достаточности основного капитала (Н1.2) ниже 12%;
- ухудшение позиции по ликвидности;
- увеличение зависимости от средств крупнейших кредиторов (вкладчиков);
- рост кредитования связанных сторон.
Компоненты рейтинга
Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): b.
Корректировки: отсутствуют.
Поддержка: отсутствует.
Рейтинги выпусков
Эмиссии в обращении отсутствуют.
Регуляторное раскрытие
Кредитный рейтинг был присвоен по национальной шкале для Российской Федерации на основе Методологии присвоения кредитных рейтингов банкам и банковским группам по национальной шкале для Российской Федерации, а также Основных понятий, используемых Аналитическим Кредитным Рейтинговым Агентством в рейтинговой деятельности.
Кредитный рейтинг был присвоен АО КБ «Солидарность» впервые. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по кредитному рейтингу ожидается в течение одного года с даты опубликования настоящего пресс-релиза.
Кредитный рейтинг был присвоен на основании данных, предоставленных АО КБ «Солидарность», информации из открытых источников, а также баз данных АКРА. Рейтинговый анализ был проведен с использованием отчетности АО КБ «Солидарность» по МСФО и отчетности АО КБ «Солидарность», составленной в соответствии с требованиями Указания Банка России от 08.10.2018 № 4927-У. Кредитный рейтинг является запрошенным, АО КБ «Солидарность» принимало участие в процессе присвоения кредитного рейтинга.
Факты существенного отклонения информации от данных, зафиксированных в официально опубликованной финансовой отчетности АО КБ «Солидарность», не выявлены.
АКРА не оказывало АО КБ «Солидарность» дополнительных услуг. Конфликты интересов в рамках процесса присвоения кредитного рейтинга выявлены не были.
