Кредитный рейтинг ООО Банк «СКИБ» (далее — Банк «СКИБ», Банк) обусловлен невысоким уровнем оценки собственной кредитоспособности (ОСК), что компенсируется высокой вероятностью экстраординарной поддержки со стороны контролирующего акционера (ПАО «Совкомбанк»). Банк характеризуется умеренным уровнем кредитоспособности по сравнению с другими российскими кредитными организациями.
Банк «СКИБ» — специализированный банк, ориентированный на предоставление продуктов для малого и среднего бизнеса, включая выдачу банковских гарантий и финансирование. По данным на конец марта 2017 года, Банк занимает 131-е место на российском рынке по величине собственных средств. Банк СКИБ входит в число лидеров по объему и числу выданных банковских гарантий по итогам 2016 года.
50,01% акций принадлежит ПАО «Совкомбанк», остальной пакет распределен между частными лицами.
Ключевые факторы рейтинговой оценки
Высокая вероятность экстраординарной поддержки со стороны акционера. Контролирующий акционер Банка «СКИБ» — ПАО «Совкомбанк» (далее — поддерживающая организация, ПО). Поддерживающая организация имеет умеренно высокий уровень кредитоспособности (A-(RU)) и, по мнению АКРА, готова предоставлять Банку долгосрочное и краткосрочное финансирование в достаточном объеме, а также при необходимости увеличивать капитал, учитывая:
- степень юридической взаимосвязи между ПО и Банком «СКИБ» и возможность контроля за операционной деятельностью Банка «СКИБ» со стороны ПО;
- высокую стратегическую значимость рынка банковских гарантий для ПО;
- значительную операционную интеграцию между Банком «СКИБ» и ПО (на уровне корпоративного управления, кредитной политики, андеррайтинга, управления ликвидностью и рыночным риском);
- возможные высокие репутационные риски для ПО в случае банкротства Банка.
Мнение АКРА об уровне поддержки со стороны ПО выражается в добавлении трех ступеней к уровню ОСК Банка «СКИБ» (bb).
Оценка бизнес-профиля обусловлена сильной франшизой на рынке банковских гарантий и невысокой диверсификацией операционного дохода. Банк занимает ведущие позиции по объему и числу предоставленных гарантий. В качестве значимого конкурентного преимущества мы отмечаем стратегическое партнерство с электронной площадкой FINTENDER.RU, а также возможность использовать бренд и каналы продаж ПАО «Совкомбанк». Вместе с тем узкая специализация Банка выражается в невысокой диверсификации операционного дохода, который в значительной степени формируется комиссионными доходами.
Адекватный буфер абсорбции убытков: высокий уровень достаточности основного капитала (среднегодовой норматив Н1.2 на конец марта 2017 года составил 10,7%) позволяет Банку выдержать рост стоимости кредитного риска в диапазоне 300 б. п. без нарушения регулятивных требований. Собственные возможности Банка по генерации нового капитала оцениваются как сильные: коэффициент усредненной генерации капитала в период с 2015 по 2016 год составил около 190 б. п. (в 2015 году произошла смена контролирующих акционеров и бизнес-модели Банка).
Удовлетворительная оценка риск-профиля. Система риск-менеджмента отличается адекватным уровнем андеррайтинга кредитных заявок и дополнительным контролем со стороны ПАО «Совкомбанк». Ограничивают оценку риск-профиля сохраняющиеся риски ухудшения качества портфеля выданных гарантий в связи с активным расширением бизнеса в данном сегменте с 2015 по 2016 год, а также существенный объем портфеля (6,7 млрд руб. на конец марта 2017 года) долговых ценных бумаг (преимущественно высокого кредитного качества), что служит источником повышенного уровня рыночного риска (более 100% основного капитала).
Сильная позиция по ликвидности сочетается с концентрированным профилем фондирования. На конец марта 2017 года показатель дефицита краткосрочной ликвидности (ПДКЛ) был положительным как в базовом, так и в стрессовом сценарии АКРА (запас ликвидности превышает 20 млрд руб.). Позиция на долгосрочном горизонте оценивается как сильная: показатель дефицита долгосрочной ликвидности (ПДДЛ) составил 184%. Обязательства Банка используются преимущественно для фондирования портфеля ценных бумаг и на 77% (на конец апреля 2017 года) сформированы за счет межбанковских кредитов с ограниченным числом контрагентов (ключевой кредитор — ПАО «Совкомбанк»).
Ключевые допущения
- стоимость кредитного риска (с учетом балансовых активов и внебалансовых обязательств) в пределах 2–3%;
- чистая процентная маржа в пределах 6–7%;
- достаточность капитала 1-го уровня (Н1.2) выше 7% на горизонте 12–18 месяцев;
- показатель левериджа более 5% на горизонте 12–18 месяцев;
- сохранение текущей структуры фондирования.
Факторы возможного изменения прогноза или рейтинга
Стабильный прогноз предполагает с наиболее высокой долей вероятности неизменность рейтинга на горизонте 12–18 месяцев.
К позитивному рейтинговому действию могут привести:
- сохранение умеренного аппетита к риску при темпах роста бизнеса, не превышающих среднерыночные;
- рост сбалансированности источников фондирования;
- рост диверсификации источников операционного дохода.
К негативному рейтинговому действию могут привести:
- потеря акционерного или операционного контроля со стороны ПАО «Совкомбанк» при одновременном снижении уровня собственной кредитоспособности;
- существенное снижение уровня нормативной достаточности капитала либо показателя левериджа;
- потеря конкурентных позиций на рынке банковских гарантий;
- ухудшение качества кредитного портфеля и/или портфеля ценных бумаг, рост стоимости риска по выданным гарантиям;
- ухудшение позиции по ликвидности, связанное с сокращением комфортного запаса высоколиквидных активов на балансе.
Компоненты рейтинга
Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): bb.
Корректировки: отсутствуют.
Поддержка: +3 ступени к ОСК.
Рейтинги выпусков
Рейтинги эмиссиям в обращении не присвоены.
Регуляторное раскрытие
Кредитный рейтинг был присвоен по национальной шкале для Российской Федерации на основе Методологии присвоения кредитных рейтингов банкам и банковским группам по национальной шкале для Российской Федерации, Методологии анализа взаимосвязи компаний внутри группы, а также Основных понятий, используемых Аналитическим Кредитным Рейтинговым Агентством в рейтинговой деятельности.
Кредитный рейтинг был присвоен ООО Банк «СКИБ» впервые. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по кредитному рейтингу ожидается в течение одного года с даты совершения рейтингового действия (15.06.2017).
Кредитный рейтинг был присвоен на основании данных, предоставленных
ООО Банк «СКИБ», информации из открытых источников, а также баз данных АКРА. Рейтинговый анализ был проведен с использованием отчетности ООО Банк «СКИБ» по МСФО и отчетности ООО Банк «СКИБ», составленной в соответствии с требованиями Указания Банка России от 24.11.2016 № 4212-У. Кредитный рейтинг является запрошенным, ООО Банк «СКИБ» принимало участие в процессе присвоения кредитного рейтинга.
Факты существенного отклонения информации от данных, зафиксированных в официально опубликованной финансовой отчетности ООО Банк «СКИБ», не выявлены.
АКРА не оказывало Банку ООО Банк «СКИБ» дополнительных услуг. Конфликты интересов в рамках процесса присвоения кредитного рейтинга выявлены не были.