Обоснование кредитного рейтинга. Эмиссии являются старшим необеспеченным долгом ОАО «РЖД» (далее — Компания, РЖД).

По причине отсутствия структурной и контрактной субординации выпусков АКРА оценивает эти облигации как равные по очередности исполнения другим существующим и будущим необеспеченным и несубординированным обязательствам Компании. В соответствии с методологией АКРА, рейтинг эмиссий приравнивается к кредитному рейтингу РЖД — AAA(RU).

Кредитный рейтинг РЖД присвоен на уровне финансовых обязательств Правительства Российской Федерации вследствие очень высокой оценки степени поддержки со стороны государства и средней оценки зависимости от однородных факторов риска.

РЖД — естественная монополия, одна из крупнейших железнодорожных компаний в мире, владелец и оператор железнодорожной инфраструктуры, парка подвижного состава и локомотивов в РФ.

Ключевые характеристики выпускОВ


Заемщик

ОАО «РЖД»

Кредитный рейтинг эмитента

AAA(RU), прогноз «Стабильный»

Фактический эмитент

ОАО «РЖД»

Тип ценной бумаги

Облигации биржевые процентные неконвертируемые бездокументарные с централизованным учетом прав, серия 001P-24R

Объем эмиссии

10 млрд руб.

Регистрационный номер

4В02-24-65045-D-001Р

ISIN

RU000A104SX0

Дата размещения

06.05.2022

Дата погашения

30.04.2027


Источник: АКРА, данные эмитента

Заемщик

ОАО «РЖД»

Кредитный рейтинг эмитента

AAA(RU), прогноз «Стабильный»

Фактический эмитент

ОАО «РЖД»

Тип ценной бумаги

Облигации биржевые процентные неконвертируемые бездокументарные с централизованным учетом прав, серия 001P-25R

Объем эмиссии

15 млрд руб.

Регистрационный номер

4В02-25-65045-D-001Р

ISIN

RU000A104SY8

Дата размещения

06.05.2022

Дата погашения

30.04.2027


Источник: АКРА, данные эмитента

Регуляторное раскрытие

Кредитный рейтинг выпускам облигаций ОАО «РЖД» серий 001P-24R (ISIN RU000A104SX0) и 001P-25R (ISIN RU000A104SY8) был присвоен по национальной шкале для Российской Федерации на основе Методологии присвоения кредитных рейтингов отдельным выпускам финансовых инструментов по национальной шкале для Российской Федерации, а также Основных понятий, используемых Аналитическим Кредитным Рейтинговым Агентством в рейтинговой деятельности.

Кредитный рейтинг был присвоен облигациям ОАО «РЖД» серий 001P-24R (ISIN RU000A104SX0) и 001P-25R (ISIN RU000A104SY8) впервые. Пересмотр кредитного рейтинга ожидается в течение одного года с даты опубликования настоящего пресс-релиза.

Кредитный рейтинг был присвоен на основании данных, предоставленных ОАО «РЖД», информации из открытых источников, а также баз данных АКРА. Кредитный рейтинг является запрошенным, ОАО «РЖД» принимало участие в процессе присвоения кредитного рейтинга.

При присвоении кредитного рейтинга использовалась информация, качество и достоверность которой, по мнению АКРА, являются надлежащими и достаточными для применения методологий.

АКРА оказывало ОАО «РЖД» дополнительные услуги. Конфликты интересов в рамках процесса присвоения кредитного рейтинга выявлены не были.

Версия для печати
Скачать PDF

Аналитики

Илья Макаров
Директор, группа корпоративных рейтингов
+7 (495) 139 04 80, доб. 220
Александр Гущин
Директор - руководитель направления среднего бизнеса, группа корпоративных рейтингов
+7 (495) 139 04 89, доб. 121
Мы защищаем персональные данные пользователей и обрабатываем Cookies только для персонализации сервисов. Запретить обработку Cookies можно в настройках Вашего браузера. Пожалуйста, ознакомьтесь с условиями использования файлов cookie на этом веб-сайте, перейдя по ссылке.