Кредитный рейтинг ПАО «АКИБАНК» (далее — АКИБАНК, Банк) обусловлен ограниченной оценкой бизнес-профиля, сильной позицией по достаточности капитала, слабым риск-профилем и адекватной позицией по фондированию и ликвидности.
АКИБАНК — региональная кредитная организация, специализирующаяся на предоставлении финансовых услуг преимущественно в Республике Татарстан (далее — Татарстан). Приоритетным направлением деятельности Банка является кредитование корпоративных клиентов сектора малого бизнеса за счет привлекаемых депозитов физических лиц и собственных средств. Банк является одним из крупнейших по размеру активов среди банков Татарстана. Центральный офис АКИБАНКа расположен в Набережных Челнах.
Ключевые факторы оценки
Ограниченная оценка бизнес-профиля (bb) отражает относительно невысокие позиции Банка на рынке финансовых услуг Российской Федерации, а также средний уровень диверсификации операционного дохода (индекс Херфиндаля — Хиршмана составил 0,32 по итогам 9 месяцев 2024 года). Качество управления соответствует масштабам деятельности АКИБАНКа, при этом макроэкономические предпосылки, заложенные в стратегию, оцениваются как адекватные.
Сильная позиция по достаточности капитала обеспечивается в первую очередь стабильным поддержанием нормативов достаточности капитала на высоком уровне (в том числе норматив Н1.2 за последние 12 месяцев составил около 42%), что позволяет Банку выдержать прирост стоимости кредитного риска значительно выше 500 б. п. АКРА отмечает сохранение адекватной способности АКИБАНКа к генерации собственного капитала (коэффициент усредненной генерации капитала (КУГК), рассчитанный за 2019–2023 годы, составил около 150 б. п.) за счет стабильно получаемой прибыли и отсутствия дивидендных выплат. Средний за последние три года показатель операционной эффективности (CTI) Банка продолжает постепенно улучшаться (около 60% за 2021–2023 годы). При этом АКИБАНК демонстрирует достаточную маржинальность операций, находящуюся на среднем уровне относительно группы банков сопоставимого профиля деятельности (чистая процентная маржа (NIM), рассчитываемая за последние три года, составила около 7%).
Слабая оценка риск-профиля обусловлена сохранением на 30.09.2024 высокой концентрации кредитного портфеля на десяти крупнейших группах заемщиков (около 67%) при доле проблемных кредитов (Стадия 3 по МСФО 9) в портфеле около 17%. При этом АКРА ожидает, что требования по части задолженности (около 5% портфеля), отнесенной к Стадии 3 по МСФО 9, будут погашены в срок. Вместе с тем качество иных активов на балансе Банка остается высоким. Уровень рисков портфеля условных обязательств оценивается как адекватный.
Адекватная позиция по фондированию и ликвидности. Сильная оценка субфактора ликвидности определяется в первую очередь значением показателя дефицита краткосрочной ликвидности (ПДКЛ), свидетельствующим об избытке ликвидности в базовом и стрессовом сценариях АКРА. АКИБАНК поддерживает большие остатки денежных средств на счетах в Банке России и крупнейших российских кредитных организациях, а также располагает необремененным портфелем ценных бумаг, которые могут быть использованы для привлечения дополнительной ликвидности. Показатель дефицита долгосрочной ликвидности (ПДДЛ) выполняется с запасом ввиду отсутствия дисбалансов на длительных сроках.
На 30.09.2024 сохраняется повышенная концентрация источников фондирования Банка на средствах физических лиц, доля которых в обязательствах Банка за последние 12 месяцев практически не изменилась (около 68%). Доли крупнейшей и десяти крупнейших групп кредиторов по-прежнему комфортные — около 3 и 17% обязательств соответственно.
Ключевые допущения
-
сохранение принятой бизнес-модели Банка на горизонте 12–18 месяцев;
-
поддержание высокого уровня достаточности основного капитала (Н1.2);
-
поддержание NIM на уровне около 7–8%.
Факторы возможного изменения прогноза или рейтинга
«Стабильный» прогноз предполагает с высокой долей вероятности неизменность рейтинга на горизонте 12–18 месяцев.
К позитивному рейтинговому действию может привести:
- значительное снижение концентрации портфеля ссуд и доли проблемных и потенциально проблемных кредитов в портфеле.
К негативному рейтинговому действию могут привести:
-
ухудшение показателей операционной эффективности;
-
снижение качества активов и возможностей по абсорбированию убытков;
-
значительное ухудшение позиции Банка по ликвидности и/или рост концентрации ресурсной базы на крупнейших группах кредиторов.
Компоненты рейтинга
Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): bb+.
Корректировки: отсутствуют.
Поддержка: отсутствует.
Рейтинги выпусков
Эмиссии в обращении отсутствуют.
Регуляторное раскрытие
Кредитный рейтинг был присвоен по национальной шкале для Российской Федерации на основе Методологии присвоения кредитных рейтингов банкам и банковским группам по национальной шкале для Российской Федерации, а также Основных понятий, используемых Аналитическим Кредитным Рейтинговым Агентством в рейтинговой деятельности.
Впервые кредитный рейтинг ПАО «АКИБАНК» был опубликован АКРА 31.05.2018. Очередной пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по кредитному рейтингу ПАО «АКИБАНК» ожидается в течение одного года с даты опубликования настоящего пресс-релиза.
Кредитный рейтинг был присвоен на основании данных, предоставленных ПАО «АКИБАНК», информации из открытых источников, а также баз данных АКРА. Рейтинговый анализ был проведен с использованием отчетности ПАО «АКИБАНК» по МСФО и отчетности ПАО «АКИБАНК», составленной в соответствии с требованиями Банка России. Кредитный рейтинг является запрошенным, ПАО «АКИБАНК» принимало участие в процессе присвоения кредитного рейтинга.
При присвоении кредитного рейтинга использовалась информация, качество и достоверность которой, по мнению АКРА, являются надлежащими и достаточными для применения методологий.
АКРА не оказывало ПАО «АКИБАНК» дополнительных услуг. Конфликты интересов в рамках процесса присвоения кредитного рейтинга выявлены не были.
