Кредитный рейтинг ООО «МБ РУС Банк» (далее — МБ РУС Банк, Банк) обусловлен сильной позицией по достаточности капитала, адекватными фондированием и ликвидностью, а также адекватным риск-профилем при сохранении умеренной оценки бизнес-профиля.
Статус «Под наблюдением» связан с необходимостью получения Агентством дополнительной информации о динамике качества ссудного портфеля МБ РУС Банка, а также о мероприятиях, проводимых Банком с проблемной задолженностью.
Исторически основное направление деятельности Банка — кредитование физических лиц с целью приобретения ими транспортных средств у авторизованных дилеров. В апреле 2023 года была закрыта сделка по продаже Банка; в настоящее время он принадлежит холдинговой компании (далее — поддерживающее лицо), специализирующейся на продажах и сервисном обслуживании автомобилей классов премиум и люкс. В связи с уходом или приостановкой деятельности большинства западных автопроизводителей выдача новых автокредитов была приостановлена в марте 2022 года и возобновлена в декабре 2023 года.
Ключевые факторы оценки
Умеренная оценка бизнес-профиля (bb+) Банка связана с его невысокими позициями по величине собственного капитала по сравнению с другими российскими кредитными организациями, а также с низкой диверсификацией операционного дохода ввиду узконаправленной деятельности. В конце 2023 года была разработана новая трехлетняя стратегия, нацеленная на существенное развитие розничного бизнеса, кратный рост ссудного портфеля, а также вхождение Банка в список лидеров автокредитования в России. Для реализации данной стратегии в мае 2024 года МБ РУС Банк получил лицензию на привлечение вкладов физических лиц; эти средства в дальнейшем должны стать основой базы фондирования. В настоящее время достижение ранее намеченных объемов бизнеса кажется маловероятным в связи с общим замедлением автокредитования в стране. Оценка качества управления объясняется достаточно простой и соответствующей масштабам деятельности организационной структурой и учитывает уменьшение возможностей дополнительного управленческого контроля, ранее обеспечивавшихся операционной интеграцией с предыдущим собственником.
Сильная позиция по достаточности капитала в первую очередь определяется поддерживаемыми Банком существенными запасами по капиталу: так, на 01.04.2025 норматив Н1.2 составлял 43,3%. Проведенный Агентством стресс-тест показывает, что МБ РУС Банк сохраняет способность выдерживать прирост кредитного риска значительно выше 500 б. п. без нарушения нормативов достаточности капитала. Банк по-прежнему сохраняет прибыльность операций: коэффициент усредненной генерации капитала (КУГК), рассчитываемый за последние пять лет с учетом корректировок на дивидендные выплаты, равен 95 б. п. Показатели операционной эффективности Банка, рассчитываемые за последние три года, остаются на среднем уровне относительно банков схожего профиля.
Адекватная оценка риск-профиля обусловлена объемами проблемной и потенциально проблемной задолженности на балансе Банка — на конец 2024 года доля кредитов Стадии 3 по МСФО составляла 8,3% портфеля. Одновременно АКРА наблюдает постепенное увеличение проблемной задолженности на балансе Банка, уровень которой достиг пиковых значений свыше 10% портфеля по итогам первого квартала 2025 года. Такая динамика объясняется вызреванием задолженности розничного портфеля Банка по выдачам до октября 2024 года. При этом качество новых ссуд остается достаточно высоким. Поддержку риск-профилю по-прежнему оказывает значительная гранулированность кредитного портфеля наряду с адекватной системой управления рисками.
Сильная позиция по ликвидности при концентрированном профиле фондирования. В настоящее время МБ РУС Банк располагает существенным запасом высоколиквидных средств в виде остатков на счетах НОСТРО в ведущих российских кредитных организациях. Показатель дефицита краткосрочной ликвидности (ПДКЛ) отражает избыток ликвидности в базовом и стрессовом сценариях АКРА. На долгосрочном горизонте дисбаланса активов и обязательств по срокам погашения не отмечается. Главным источником фондирования для Банка остаются средства юридических лиц, при этом их доля снижается по мере роста депозитов физических лиц. Учитывая особенности структурирования срочности имеющегося ссудного портфеля в корреляции с существенным объемом капитала и привлеченным фондированием, Агентство оценивает источники фондирования как достаточно стабильные для Банка в условиях его текущей модели деятельности. Концентрация на средствах, привлеченных от крупнейшего кредитора и десяти наиболее крупных кредиторов, оценивается как повышенная, что негативно сказывается на оценке фактора фондирования.
Нейтральная оценка поддержки обусловлена в том числе результатами сравнительной оценки кредитоспособности Банка и поддерживающего лица.
Ключевые допущения
- высокий уровень достаточности основного капитала (Н1.2).
Факторы возможного изменения прогноза или рейтинга
Статус «Под наблюдением» предполагает неизменность или понижение рейтинга.
К снятию статуса «Под наблюдением» и подтверждению кредитного рейтинга может привести:
- сокращение уровня проблемной задолженности вследствие проведенных Банком мероприятий, а также улучшение качества новых выдач.
К снятию статуса «Под наблюдением» и понижению кредитного рейтинга может привести:
- сохранение динамики по ухудшению качества ссудного портфеля.
Компоненты рейтинга
Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): bbb+.
Корректировки: отсутствуют.
Поддержка: отсутствует.
Рейтинги выпусков
Эмиссии в обращении отсутствуют.
Регуляторное раскрытие
Кредитный рейтинг был присвоен по национальной шкале для Российской Федерации на основе Методологии присвоения кредитных рейтингов банкам и банковским группам по национальной шкале для Российской Федерации, Методологии присвоения кредитных рейтингов с учетом внешней поддержки, а также Основных понятий, используемых Аналитическим Кредитным Рейтинговым Агентством в рейтинговой деятельности.
Оценка кредитоспособности поддерживающего лица определена на основании принципов Методологии присвоения кредитных рейтингов нефинансовым компаниям по национальной шкале для Российской Федерации.
Впервые кредитный рейтинг ООО «МБ РУС Банк» был опубликован АКРА 11.09.2020. Очередной пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по кредитному рейтингу ожидается в течение одного года с даты опубликования настоящего пресс-релиза.
Кредитный рейтинг был присвоен на основании данных, предоставленных ООО «МБ РУС Банк», информации из открытых источников, а также баз данных АКРА. Рейтинговый анализ был проведен с использованием отчетности ООО «МБ РУС Банк» по МСФО и отчетности ООО «МБ РУС Банк», составленной в соответствии с требованиями Банка России. Кредитный рейтинг является запрошенным, ООО «МБ РУС Банк» принимало участие в процессе присвоения кредитного рейтинга.
При присвоении кредитного рейтинга использовалась информация, качество и достоверность которой, по мнению АКРА, являются надлежащими и достаточными для применения методологий.
АКРА не оказывало ООО «МБ РУС Банк» дополнительных услуг. Конфликты интересов в рамках процесса присвоения кредитного рейтинга выявлены не были.
