АКРА ПОВЫСИЛО КРЕДИТНЫЙ РЕЙТИНГ АО «КРЕДИТ ЕВРОПА БАНК (РОССИЯ)» ДО УРОВНЯ А-(RU), ИЗМЕНИВ ПРОГНОЗ НА «СТАБИЛЬНЫЙ»

Повышение кредитного рейтинга АО «Кредит Европа Банк (Россия)» (далее — Кредит Европа Банк (Россия), Банк) отражает мнение АКРА относительно снижения объема и доли проблемной и потенциально проблемной задолженности в кредитном портфеле Банка при неухудшении уровня его концентрации на крупнейших группах заемщиков. Кредитный рейтинг также учитывает сильные позиции по достаточности капитала, удовлетворительную оценку бизнес-профиля, а также адекватные позиции по фондированию и ликвидности и риск-профилю.

Кредит Европа Банк (Россия) — универсальный дочерний иностранный банк, занимающий средние позиции по капиталу среди российских кредитных организаций. Банк специализируется на работе с населением в части кредитования (преимущественно автокредиты, необеспеченные потребительские ссуды и кредитные карты), а также занимается финансированием корпоративных заемщиков. В части ресурсной базы доминируют средства корпоративных клиентов.

Ключевые факторы оценки

Удовлетворительная оценка бизнес-профиля (bbb-) обусловлена занимаемыми Банком рыночными позициями (входит в топ-50 российских кредитных организаций по капиталу) и сохранением высокой диверсификации операционного дохода (индекс Херфиндаля — Хиршмана по итогам 2025 года составил 0,25) ввиду предоставления широкого спектра кредитных продуктов и услуг, генерирующих комиссионный доход в значительном объеме. Качество корпоративного управления и стратегического планирования оценивается с учетом выбранных направлений бизнеса, а также растущей прибыльности деятельности Банка.

Сильная позиция по достаточности капитала. Кредит Европа Банк (Россия) поддерживает комфортный уровень показателей достаточности капитала по базельским стандартам (в том числе Tier-1 составил 11,4% на 31.12.2025) и регуляторным требованиям (норматив достаточности основного капитала (Н1.2) — 13,8% на 01.04.2026). Колебания данных показателей в течение года во многом связаны с регулярной выплатой Банком дивидендов. Дивидендные отчисления также оказывают давление на рассчитываемый за последние пять лет коэффициент усредненной генерации капитала (КУГК), который составил около 80 б. п. Вместе с тем Банк способен выдержать прирост стоимости кредитного риска существенно выше 500 б. п. без получения помощи со стороны акционеров. Операционная эффективность находится на среднем уровне по группе сопоставимых банков.

Оценка риск-профиля повышена до адекватной. По оценкам АКРА, качество кредитного портфеля (формирует около 46% активов) в течение последних трех лет демонстрирует тенденцию к улучшению (доля проблемной и потенциально проблемной задолженности за 2025 год снизилась с 9,1 до 8,8% портфеля на 31.12.2025). При этом Агентство по-прежнему не исключает вероятности некоторого увеличения доли проблемной и потенциально проблемной задолженности на фоне ожидаемого Банком сокращения объема кредитного портфеля на горизонте 12–18 месяцев. Уровень концентрации ссудного портфеля на десяти крупнейших группах заемщиков остается невысоким (около 8%), а на высокорисковых отраслях — умеренным (примерно 17% от Tier-1). Объем непрофильных активов на балансе Банка в 2025 году оставался невысоким и составил не более 5% от Tier-1. Качество управления рисками оценивается как удовлетворительное.

Адекватная позиция по фондированию и ликвидности. По состоянию на 31.12.2025 Кредит Европа Банк (Россия) выдерживал отток клиентских средств в базовом и стрессовом сценариях АКРА. Показатель дефицита долгосрочной ликвидности (ПДДЛ) также находился на высоком уровне. Кредит Европа Банк (Россия) с запасом выполняет регуляторные нормативы ликвидности: на 01.04.2026 значение Н2 составляло 176,8%, Н3 — 211,3%, Н4 — 49,1%. Как и ранее, основным для Банка источником фондирования в 2025 году были средства корпоративных клиентов (55% обязательств). При этом концентрация ресурсной базы на крупнейших группах кредиторов умеренная (на крупнейшего и десять крупнейших кредиторов приходилось около 6 и 29% обязательств соответственно).

Ключевые допущения

• сохранение выбранных направлений деятельности на горизонте 12–18 месяцев;

• норматив достаточности капитала Н1.2 выше 8% на горизонте 12–18 месяцев;

• поддержание адекватного уровня операционной эффективности.

Факторы возможного изменения прогноза или рейтинга

«Стабильный» прогноз предполагает с высокой долей вероятности неизменность рейтинга на горизонте 12–18 месяцев.

К позитивному рейтинговому действию может привести:

• значительный рост масштабов деятельности и рыночных позиций Банка при неухудшении позиций по капиталу и ликвидности, а также при сохранении качества активов.

К негативному рейтинговому действию могут привести:

• ухудшение позиции по капиталу, в том числе в результате досоздания резервов;

• рост концентрации кредитного портфеля на крупнейших группах заемщиков и/или повышение доли проблемной и потенциально проблемной задолженности в нем;

• рост объема непрофильных активов на балансе Банка;

• ухудшение позиции по фондированию и/или ликвидности.

Компоненты рейтинга

Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): а-.

Рейтинги выпусков

Эмиссии в обращении отсутствуют.

Регуляторное раскрытие

Кредитный рейтинг АО "КРЕДИТ ЕВРОПА БАНК (РОССИЯ)" был присвоен на основе следующих методологий: Методология присвоения кредитных рейтингов банкам и банковским группам по национальной шкале для Российской Федерации для расчета ОСК и определения кредитного рейтинга АО "КРЕДИТ ЕВРОПА БАНК (РОССИЯ)" по национальной шкале для Российской Федерации и прогноза по нему; Основные понятия, используемые Аналитическим Кредитным Рейтинговым Агентством в рейтинговой деятельности, для системного применения методологий АКРА, единообразия применения рейтинговых шкал, моделей и ключевых рейтинговых предположений как единого комплекса документов.

Впервые кредитный рейтинг АО "КРЕДИТ ЕВРОПА БАНК (РОССИЯ)" по национальной рейтинговой шкале для Российской Федерации был опубликован АКРА 14.07.2017.

Дата последнего опубликования кредитного рейтинга — 26.05.2025.

Очередной пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по кредитному рейтингу ожидается в течение одного года.

Кредитный рейтинг присвоен на основании данных, предоставленных АО "КРЕДИТ ЕВРОПА БАНК (РОССИЯ)", информации из открытых источников, а также баз данных АКРА. Рейтинговый анализ был проведен с использованием бухгалтерской (финансовой) отчетности АО "КРЕДИТ ЕВРОПА БАНК (РОССИЯ)", составленной в соответствии со стандартом МСФО на 31.12.2025, а также отчетности АО "КРЕДИТ ЕВРОПА БАНК (РОССИЯ)", составленной в соответствии с требованиями Банка России.

Кредитный рейтинг является запрошенным, АО "КРЕДИТ ЕВРОПА БАНК (РОССИЯ)" принимало участие в процессе присвоения кредитного рейтинга.

При присвоении кредитного рейтинга использовалась информация, качество и достоверность которой, по мнению АКРА, являются надлежащими и достаточными для применения методологий.

АКРА не оказывало АО "КРЕДИТ ЕВРОПА БАНК (РОССИЯ)" дополнительных услуг в течение года, предшествующего рейтинговому действию.

Конфликты интересов в рамках процесса присвоения кредитного рейтинга выявлены не были