АКРА ПОДТВЕРДИЛО КРЕДИТНЫЙ РЕЙТИНГ АО «МБ БАНК» НА УРОВНЕ ВВВ(RU), ПРОГНОЗ «СТАБИЛЬНЫЙ»

Кредитный рейтинг АО «МБ Банк» (далее — МБ Банк, Банк) обусловлен ограниченным бизнес-профилем, сильной оценкой достаточности капитала, адекватным риск-профилем, а также адекватной позицией по фондированию и ликвидности.

МБ Банк — средняя по размеру капитала российская кредитная организация, являющаяся дочерней структурой иностранного банка. Основные направления деятельности — предоставление спектра услуг, генерирующих значительный объем комиссионного дохода, комплексное обслуживание компаний, занимающихся экспортно-импортными операциями, а также размещение средств на межбанковском рынке.

Ключевые факторы оценки

Ограниченный бизнес-профиль (bb) обусловлен занимаемыми Банком позициями в российском банковском секторе (входит в число восьмидесяти наиболее крупных по капиталу кредитных организаций). Диверсификация операционного дохода ввиду специфики деятельности оценивается как невысокая (индекс Херфиндаля — Хиршмана составил 0,5 по итогам шести месяцев 2026 года) в силу размещения значительного объема средств на межбанковском рынке. Система корпоративного управления МБ Банка в целом соответствует масштабам его бизнеса. Макроэкономические предпосылки, заложенные в стратегию, оцениваются как адекватные.

Сильная позиция по капиталу подтверждается в первую очередь поддержанием обязательных нормативов достаточности капитала на высоком уровне (в том числе H1.2 составлял 25,4% на 01.07.2026 при среднем значении за последние 12 месяцев на уровне около 22%), что позволяет Банку сохранять способность к абсорбции рисков значительно выше 500 б. п. на горизонте 12–18 месяцев. Кроме того, коэффициент усредненной генерации капитала (КУГК), рассчитываемый АКРА за пять последних лет, находится на высоком уровне благодаря прибыльности деятельности. Операционная эффективность МБ Банка в целом соответствует среднему уровню по группе сопоставимых банков: за последние три года показатель CTI (отношение операционных расходов к операционным доходам) составил 31%, при этом показатель NIM (чистая процентная маржа) равен 5,6%.

Адекватный риск-профиль обусловлен преимущественно высоким кредитным качеством средств, размещенных в коммерческих банках (примерно две трети активов на конец 2025 года), а также размещениями в Банке России (еще порядка 16% активов). При этом доля кредитного портфеля в активах занимает около 12%. Вложения в ценные бумаги и непрофильные активы на балансе МБ Банка отсутствуют.

Адекватная позиция по фондированию и ликвидности выражается в достаточном покрытии потенциальных оттоков высоколиквидными активами. Разрывов ликвидности у Банка не наблюдается. Показатель дефицита краткосрочной ликвидности (ПДКЛ) и показатель дефицита долгосрочной ликвидности (ПДДЛ) выполняются с существенным запасом. Ресурсная база МБ Банка в значительной мере сконцентрирована на межбанковских пассивах (72% обязательств). По мнению АКРА, данные риски фактически уже учтены в оценке концентрации на средствах крупнейших групп кредиторов (на долю крупнейшей группы приходится 30%, десяти наиболее крупных — 72%), в связи с чем Агентство не снижает оценку субфактора фондирования в данной части.

Нейтральная оценка поддержки обусловлена результатами сравнительной оценки кредитоспособности МБ Банка и материнской структуры.

Ключевые допущения

• сохранение принятой бизнес-модели Банка на горизонте 12–18 месяцев;

• достаточность основного капитала (Н1.2) выше 12% на горизонте 12–18 месяцев.

Факторы возможного изменения прогноза или рейтинга

«Стабильный» прогноз предполагает с высокой долей вероятности неизменность рейтинга на горизонте 12–18 месяцев.

К позитивному рейтинговому действию могут привести:

• значительное усиление конкурентных позиций Банка на рынке банковских услуг;

• более универсальный характер бизнеса;

• существенное снижение концентрации на крупнейших группах кредиторов и зависимости от крупнейшего источника ресурсной базы;

• повышение оценки кредитоспособности материнской структуры.

К негативному рейтинговому действию могут привести:

• значительное снижение достаточности капитала и/или операционной эффективности;

• ухудшение качества активов;

• ухудшение позиции по ликвидности.

Компоненты рейтинга

Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): bbb.

Регуляторное раскрытие