Кредитный рейтинг Эс-Би-Ай Банк ООО (далее — Эс-Би-Ай Банк, Банк) отражает высокую вероятность оказания Банку экстраординарной поддержки материнской структурой с достаточно высоким уровнем кредитоспособности. Оценка собственной кредитоспособности (ОСК) Эс-Би-Ай Банка сформирована адекватной позицией по достаточности капитала, нейтральной оценкой риск-профиля и адекватной позицией по ликвидности и фондированию при среднем бизнес-профиле.
Эс-Би-Ай Банк (ранее — ООО КБ «ЯР-Банк») – небольшая по размерам московская кредитная организация. На 01.06.2018 Банк занимал 171-е место по величине активов и 238-е место по размеру собственного капитала среди банков РФ.
Ключевые факторы рейтинговой оценки
Достаточно высокая вероятность оказания экстраординарной поддержки со стороны акционера. По мнению АКРА, в случае необходимости материнская структура (поддерживающая организация, ПО) может предоставить Эс-Би-Ай Банку долгосрочное и краткосрочное финансирование, а также осуществлять увеличение капитала, учитывая:
- возможные репутационные риски для ПО в случае дефолта Банка;
- степень юридической взаимосвязи между ПО и Банком и возможность осуществления контроля за его операционной деятельностью со стороны ПО;
- факты предоставления Банку поддержки материнской структурой в 2017 и 2018 годах в виде субординированного займа и увеличения капитала.
Степень связи Банка с акционером оценена Агентством как умеренная. АКРА принимает изложенное во внимание и учитывает поддержку от ПО в виде добавления к уровню ОСК Банка (bb) двух ступеней.
Оценка бизнес-профиля определяется невысокой долей Эс-Би-Ай Банка на банковском рынке России, прозрачной структурой собственности и приемлемым качеством управления. Кроме того, Агентством учтено влияние происходящей в настоящее время существенной трансформации Банка (в связи с изменениями в его структуре собственности) на диверсификацию операционного дохода, а также на оценку его стратегии.
Согласно утвержденной в 2018 году стратегии развития, основным направлением деятельности Банка станет предоставление высокотехнологичных услуг по кредитованию и комплексному обслуживанию корпоративных клиентов в сегментах малого и среднего бизнеса, а также розничного сегмента с акцентом на отдельные клиентские ниши. Стратегия также предусматривает активный рост объемов кредитования и клиентской базы в рамках обозначенных направлений и развитие сети региональных представительств. Вместе с тем эффективность разработанной Банком стратегии может быть оценена только в перспективе по результатам ее реализации.
Высокая способность к абсорбции убытков. Регуляторные нормативы выполняются Эс-Би-Ай Банком со значительным запасом (на 01.06.2018 показатель достаточности основного капитала Н1.2 находился на уровне 35,07%). Стресс-тест АКРА подтверждает устойчивую способность капитала Банка к абсорбции кредитных рисков на горизонте 12–18 месяцев, в том числе с учетом проводимых процедур по его докапитализации и планируемого Эс-Би-Ай Банком прироста кредитного портфеля.
Способность к генерации капитала на протяжении последних пяти лет, по оценке Агентства, является низкой, что в основном связано с высокорискованной политикой кредитования, которой Банк придерживался до изменения структуры собственности. При этом Агентством учтено возможное получение Банком положительного финансового результата в долгосрочной перспективе.
Операционная эффективность Эс-Би-Ай Банка является негативным рейтинговым фактором, что обусловлено высоким значением показателя CTI (cost to income) на протяжении последних трех лет, в том числе в связи с сокращением получаемых Банком операционных доходов.
Удовлетворительная оценка риск-профиля Банка. Кредитный портфель Эс-Би-Ай Банка практически в полном объеме представлен ссудами, выдававшимися в интересах предыдущего бенефициара кредитной организации, которые в настоящее время признаны Банком проблемными. По данным ссудам Банком сформирован резерв в размере 100%.
Оценка риск-профиля определена Агентством как нейтральная с учетом того, что на 01.06.2018 активные операции Эс-Би-Ай Банка представлены в основном вложениями собственных и привлеченных средств в депозиты в ЦБ (около 72% от активов-нетто Банка) и в ценные бумаги эмитентов с высокой кредитоспособностью. При этом, согласно стратегии Банка, на горизонте 12–18 месяцев запланировано существенное увеличение объема кредитования юридических лиц и портфеля банковских гарантий, что может оказать влияние на оценку риск-профиля.
Негативное влияние на оценку риск-профиля оказывает наличие на балансе Банка существенного объема непрофильных активов в виде земельных участков, полученных ранее в качестве отступного по кредитам.
Система управления рисками Эс-Би-Ай Банка за последний год не претерпела существенных изменений и оценивается Агентством как удовлетворительная.
Фактор «фондирование и ликвидность» оценивается как адекватный. По состоянию на 01.04.2018 у Банка имелся существенный профицит краткосрочной ликвидности как в базовом, так и в стрессовом сценариях АКРА. Значение показателя дефицита долгосрочной ликвидности (ПДДЛ), рассчитываемого АКРА, составило порядка 77% и оценивается как адекватное.
Основа фондирования Эс-Би-Ай Банка — депозиты и средства на счетах юридических и физических лиц. Концентрация на средствах крупнейших кредиторов умеренная (на 01.04.2018 доля крупнейшего кредитора (без учета субординированного займа) составляла 8,8% обязательств, доля десяти крупнейших кредиторов — 29%).
В случае необходимости поддерживающая организация может предоставить Банку дополнительное фондирование.
Ключевые допущения
- сохранение акционерного и операционного контроля со стороны материнской структуры;
- поддержание значения норматива достаточности основного капитала (Н1.2) выше 14% на горизонте 12–18 месяцев;
- сохранение текущей модели развития, согласованной с материнской организацией.
Факторы возможного изменения прогноза или рейтинга
«Стабильный» прогноз предполагает с наиболее высокой долей вероятности неизменность рейтинга на горизонте 12–18 месяцев.
К позитивному рейтинговому действию могут привести:
- подтверждение эффективности выбранной стратегии в долгосрочной перспективе в сочетании с ростом диверсификации операционных доходов и усилением франшизы Банка;
- повышение стратегической значимости Банка для материнской структуры;
- улучшение операционной эффективности деятельности Банка при поддержании высокого качества кредитного портфеля и иных активов;
- снижение объема непрофильных активов на балансе Банка.
К негативному рейтинговому действию могут привести:
- снижение заинтересованности материнской структуры в поддержании бизнеса на территории РФ и изменение структуры собственности Банка;
- агрессивный рост объема выдаваемых Банком ссуд в сочетании со значительным увеличением стоимости риска, обусловленным низким качеством формируемого кредитного портфеля;
- значительное ухудшение показателей достаточности капитала;
- ухудшение позиции по ликвидности.
Компоненты рейтинга
ОСК: bb.
Корректировки: отсутствуют.
Поддержка: ОСК + 2 ступени.
Рейтинги выпусков
Эмиссии в обращении отсутствуют.
Регуляторное раскрытие
Кредитный рейтинг был присвоен по национальной шкале для Российской Федерации на основе Методологии присвоения кредитных рейтингов банкам и банковским группам по национальной шкале для Российской Федерации, Методологии анализа взаимосвязи рейтингуемых лиц с поддерживающими организациями за пределами Российской Федерации, а также Основных понятий, используемых Аналитическим Кредитным Рейтинговым Агентством в рейтинговой деятельности.
Кредитный рейтинг был присвоен Эс-Би-Ай Банк ООО впервые. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по кредитному рейтингу ожидается в течение одного года с даты рейтингового действия (09.07.2018).
Кредитный рейтинг был присвоен на основании данных, предоставленных Эс-Би-Ай Банк ООО, информации из открытых источников, а также баз данных АКРА. Рейтинговый анализ был проведен с использованием отчетности Эс-Би-Ай Банк ООО по МСФО и отчетности Эс-Би-Ай Банк ООО, составленной в соответствии с требованиями Указания Банка России от 24.11.2016 № 4212-У. Кредитный рейтинг является запрошенным, Эс-Би-Ай Банк ООО принимало участие в процессе присвоения кредитного рейтинга.
Факты существенного отклонения информации от данных, зафиксированных в официально опубликованной финансовой отчетности Эс-Би-Ай Банк ООО, не выявлены.
АКРА не оказывало Эс-Би-Ай Банк ООО дополнительных услуг. Конфликты интересов в рамках процесса присвоения кредитного рейтинга выявлены не были.
Раскрытие отступлений от утвержденной методологии. При расчете коэффициента усредненной генерации капитала (КУГК) Агентством учтена специфика формирования финансового результата в период до изменения структуры собственности Банка, в связи с чем оценка возможности Банка по генерации капитала была приравнена к нулю.
